विकल्प व्यापार कम अस्थिरता

विकल्प वाष्पशीलता रणनीतियां और अस्थिरता। जब एक विकल्प की स्थिति स्थापित होती है, या तो शुद्ध खरीद या बिक्री, अस्थिरता आयाम अक्सर अनुभवहीन व्यापारियों द्वारा अनदेखी हो जाता है, मुख्यतः समझ की कमी के कारण व्यापारियों को अस्थिरता के रिश्ते पर संभाल करने के लिए अधिकांश विकल्प रणनीतियों , पहले यह अवधारणा को समझाने की आवश्यकता है जिसे वेगा के नाम से जाना जाता है। डेल्टा की तरह, जो अंतर्निहित कीमतों में बदलाव के विकल्प की संवेदनशीलता को मापता है, वेगा एक विकल्प मूल्य की संवेदनशीलता के जोखिम की वजह से अस्थिरता में परिवर्तन हो सकता है क्योंकि दोनों काम कर सकते हैं एक ही समय में, दोनों का एक संयुक्त प्रभाव हो सकता है जो प्रत्येक या कॉन्सर्ट के लिए काम करता है इसलिए, पूरी तरह से समझने के लिए कि जब आप एक विकल्प की स्थिति स्थापित करते हैं, तो डेल्टा और वेगा मूल्यांकन दोनों की आवश्यकता होती है यहां वेगा का पता लगाया गया है, महत्वपूर्ण कैटरिस पैरिबस धारणा के साथ अन्य बातों को सरलीकरण के लिए एक ही शेष रहना चाहिए। वेगा और ग्रीक वेगा, जैसे अन्य ग्रीक डेल्टा, थिटा रो गामा हमें अस्थिरता के नजरिए से जोखिम के बारे में बताता है व्यापारी विकल्पों की स्थिति का उल्लेख करते हैं, या तो लंबे समय तक अस्थिरता या कम अस्थिरता के रूप में भी सपाट अस्थिरता के रूप में संभव है शब्द लंबी और संक्षिप्त समान संबंध पैटर्न का संदर्भ देते हैं जब लंबी या छोटी स्टॉक या एक विकल्प होने की बात ये है कि अगर उतार-चढ़ाव बढ़ जाती है और आप कम अस्थिरता रखते हैं, तो आपको घाटे, ceteris paribus का अनुभव होगा और यदि अस्थिरता गिर जाएगी, तो आपको तुरंत अचेतन लाभ मिलेगा, अगर आप लंबे समय तक अस्थिरता रखते हैं अंतर्निहित अस्थिरता बढ़ जाती है, आप अचेतन लाभ का अनुभव करेंगे, जबकि यह गिरता है, नुकसान फिर से परिणाम होगा, इन कारकों पर और अधिक जानने के लिए, ग्रीक को जानना। विरोधाभास हर रणनीति के माध्यम से अपना काम करता है इंपॉलिड अस्थिरता और ऐतिहासिक अस्थिरता महत्वपूर्ण रूप से और जल्दी से गोली मारो, और औसत या सामान्य स्तर से ऊपर या नीचे ले जा सकते हैं, और फिर अंततः वापस लौट सकते हैं। चलो कुछ उदाहरण लेते हैं यह और अधिक ठोस बनाने के लिए बस कॉल खरीदने के साथ शुरू होता है और वेगा आयाम प्रकाशित किया जा सकता है आंकड़े 9 और 10 वेगा संकेत का सारांश संक्षेप में अस्थिरता के लिए नकारात्मक और सभी पूर्ण विकल्प पदों और कई जटिल रणनीतियों के लिए लंबे समय तक अस्थिरता के लिए सकारात्मक प्रदान करते हैं। वेगा साइन्स और प्रॉफिट एंड लॉस कैटरिस पैराबिज़। लंबे समय से कॉल और पॉजिटिव पॉजिटिव वेगा लंबे समय तक अस्थिरता है और लघु कॉल और शॉर्ट पोजीज़ेशन के पास एक नकारात्मक वेगा कम अस्थिरता है यह समझने के लिए कि यह क्यों है, यह अस्थिरता याद है मूल्य निर्धारण मॉडल में इनपुट - उच्चतर अस्थिरता, अधिक मूल्य क्योंकि शेयर की संभावना विकल्प के जीवन में अधिक दूरी बढ़ाने के साथ बढ़ती है और इसके साथ खरीदार के लिए सफलता की संभावना यह परिणाम मूल्य में बढ़ रहा है नए जोखिम-पुरस्कार को शामिल करने के लिए विकल्प के विक्रेता के बारे में सोचें - वह अधिक शुल्क लेना चाहेगा अगर विक्रेता का जोखिम बढ़े भविष्य में बड़ी कीमत की अस्थिरता की संभावना बढ़ जाती है। इसलिए, अगर अस्थिरता में गिरावट आती है, तो कीमतें कम होनी चाहिए जब आप एक कॉल या एक अर्थ रखेंगे जिसका मतलब आपने विकल्प और अस्थिरता में कमी की है, तो विकल्प की कीमत में गिरावट आ जाएगी यह स्पष्ट रूप से है लाभकारी नहीं है और जैसा कि चित्रा 9 में देखा गया है, इसके परिणामस्वरूप लंबे समय से कॉल और नुकसान के परिणामस्वरूप दूसरी तरफ, लघु कॉल और लघु व्यापारियों को उतार-चढ़ाव में कमी से लाभ का अनुभव होगा अस्थिरता का तत्काल प्रभाव होगा और इसका आकार मूल्य में गिरावट या लाभ वेगा के आकार पर निर्भर करेगा अब तक हमने केवल नकारात्मक या सकारात्मक संकेत के बारे में बात की है, लेकिन वेगा की परिमाण लाभ और हानि की मात्रा निर्धारित करेगी क्या एक छोटी और लंबी कॉल पर वेगा का आकार निर्धारित करता है या डाल दिया। आसान जवाब विकल्प पर प्रीमियम का आकार उच्च मूल्य है, वेगा बड़ा है इसका मतलब यह है कि जब आप आगे निकलते हैं, तो लीप्स विकल्प की कल्पना करें, वेगा मूल्य बहुत बड़ा हो सकता है और महत्वपूर्ण जोखिम उत्पन्न कर सकता है या इनाम को अस्थिरता में परिवर्तन करना चाहिए उदाहरण के लिए, यदि आप किसी शेयर पर एक LEAPS कॉल विकल्प खरीदते हैं जो बाज़ार के नीचे और वांछित मूल्य पुनबार्य बनाते हैं, तो अस्थिरता का स्तर आम तौर पर एसएपी 500 स्टॉक इंडेक्स, जो कई बड़े कैप शेयरों के लिए समानता को दर्शाता है, और इसके साथ विकल्प प्रीमियम। फिक्चर 10 कॉम्प्लेक्स ऑप्शन पोझिशंस, वेगा साइन्स और प्रॉफिट एंड लॉस कैटरिस पैराबिज़। फिगर 11 एसपी 500 के लिए साप्ताहिक प्राइस बार प्रस्तुत करता है, जो कि निहित और ऐतिहासिक स्तर के साथ है अस्थिरता यहां देखें कि मूल्य और अस्थिरता एक दूसरे से संबंधित हैं, जो सबसे बड़ी कैप शेयरों की विशिष्टता है, जो बाजार की नकल करते हैं, जब मूल्य में गिरावट, अस्थिरता बढ़ जाती है और इसके विपरीत, इस रिश्ते को रणनीति विश्लेषण में शामिल करना महत्वपूर्ण है, जिनके संबंध में बताया गया है 9 चित्रा और चित्रा 10 उदाहरण के लिए, एक selloff के नीचे आप एक लंबे गड़बड़ी backspread या अन्य सकारात्मक वेगा व्यापार की स्थापना नहीं करना चाहते हैं, क्योंकि बाजार में गिरावट अस्थिरता को कम करने के परिणामस्वरूप उत्पन्न समस्या होगी। विकल्प 5 विकल्प विश्लेषण सॉफ्टवेयर द्वारा तैयार किया गया। फिक्चर 11 सपा 500 साप्ताहिक मूल्य और अस्थिरता चार्ट पीले सलाखों के गिरने की कीमतों और उभरती हुई गहन और ऐतिहासिक ब्लू रंगीन सलाखों के क्षेत्रों को उजागर करते हुए बढ़ती कीमतों अंतर्निहित अस्थिरता गिर रही है। निष्कर्ष इस खंड में लोकप्रिय विकल्प रणनीतियों में अस्थिरता जोखिम के आवश्यक मानदंडों की रूपरेखा है और बताता है कि वेगा के मामले में सही रणनीति को लागू करने के कारण कई बड़े कैप शेयरों के लिए महत्वपूर्ण है, हालांकि शेयरों में कीमत-वाष्पशीलता के संबंध में अपवाद हैं एसपी 500 और एसईपी इंडेक्स जैसे कई स्टॉक जैसे अनुक्रमित, अन्य प्रकार के रिश्तों का पता लगाने के लिए शुरू करने के लिए यह एक ठोस नींव है, एक विषय जिसके लिए हम एक बाद के खंड में लौट आएंगे। कैसे व्यापार अस्थिरता चक नोरिस शैली के लिए। ट्रेडिंग विकल्प, सीखने वाले शुरुआती व्यापारियों के लिए सबसे मुश्किल अवधारणाओं में से एक अस्थिरता है, और विशेष रूप से कैसे करें व्यापार की योग्यता इस विषय के बारे में लोगों से कई ईमेल प्राप्त करने के बाद, मैं विकल्प की अस्थिरता पर गहराई से नज़र रखना चाहता था, मैं यह बताएगा कि किस प्रकार की अस्थिरता है और यह महत्वपूर्ण क्यों है, मैं ऐतिहासिक अस्थिरता और अंतर्निहित अस्थिरता और कैसे आपके व्यापार में इसका इस्तेमाल कर सकते हैं, उदाहरणों सहित, मैं कुछ मुख्य विकल्प ट्रेडिंग रणनीतियों पर विचार करूंगा और कैसे बढ़ती और गिरने वाली अस्थिरता उन पर असर पड़ेगी। यह चर्चा आपको एक विस्तृत समझ देगी कि आप अपने व्यापार में कैसे अस्थिरता का उपयोग कर सकते हैं। OPTION TRADING वैकल्पिकता से पता चला.विकल्प अस्थिरता विकल्प व्यापारियों के लिए एक महत्वपूर्ण अवधारणा है और यहां तक ​​कि अगर आप शुरुआत कर रहे हैं, तो भी आपको कम से कम एक बुनियादी समझने की कोशिश करनी चाहिए विकल्प की अस्थिरता ग्रीक प्रतीक वेगा द्वारा परिलक्षित होती है, जो कि उस राशि के रूप में परिभाषित की गई है अस्थिरता में 1 परिवर्तन की तुलना में विकल्प परिवर्तन दूसरे शब्दों में, एक विकल्प वेगा अंतर्निहित वाष्पशीलता में परिवर्तन के प्रभाव का एक उपाय है वाई विकल्प मूल्य पर अन्य सभी शेयर की कीमत, ब्याज दरों और समय की कोई सीमा नहीं के बराबर हैं, यदि कीमत में बढ़ोतरी हो जाती है, तो कीमतें बढ़ जाएंगी, अगर वाष्पशीलता में कमी आती है, तो इसका कारण यह है कि विकल्प के खरीदार, जो लंबे समय तक कॉल या डालते हैं, वे बढ़ते अस्थिरता से लाभान्वित होंगे और विक्रेताओं को कम अस्थिरता से फायदा होगा। यह फैलता, डेबिट स्प्रेड के लिए कहा जा सकता है, जहां आप व्यापार करने के लिए भुगतान करते हैं, व्यापार बढ़ती अस्थिरता से लाभ लेगा, जबकि क्रेडिट फैलता है आपको व्यापार करने के बाद धन प्राप्त हुआ है, तो अस्थिरता में कमी आएगी। यहां विचार करने के लिए एक सैद्धांतिक उदाहरण है, चलो 50 रुपये की कीमत के स्टॉक पर नजर डालें, 50 की स्ट्राइक प्राइस के साथ 6 महीने के कॉल ऑप्शन पर विचार करें। अगर इम्प्लाइड अस्थिरता 90, विकल्प मूल्य 12 50 है यदि अंतर्निहित अस्थिरता 50 है, तो विकल्प मूल्य 7 25 है यदि निहित अस्थिरता 30 है, तो विकल्प मूल्य 4 50 है। यह आपको दिखाता है कि, उच्चतर अंतर्निहित अस्थिरता, विकल्प विकल्प जितना अधिक होगा, आप तीन स्क्रीन शॉट्स को देख सकते हैं, जिसमें 3 अलग-अलग स्तर की अस्थिरता के साथ एक आसान मनी लॉन्ग कॉल को दर्शाया जा सकता है.पहले तस्वीर कॉल को दिखाती है क्योंकि अब यह है, अस्थिरता में कोई परिवर्तन नहीं हो सकता है देखें कि 67 दिनों के समाप्ति के साथ वर्तमान ब्रेकएव्हन 117 74 वर्तमान स्पाइज कीमत है और यदि शेयर आज गुलाब 120 पर है, तो आपके पास लाभ में 120 63 होगा। दूसरी तस्वीर कॉल को ही कॉल दिखाती है लेकिन अस्थिरता में 50 वृद्धि के साथ यह है मेरी बात को प्रदर्शित करने के लिए एक चरम उदाहरण आप देख सकते हैं कि मौजूदा ब्रेकएवियन के साथ 67 दिनों की समाप्ति अब 95 34 है और यदि शेयर आज गुलाब 120 हो, तो आपके पास लाभ में 1,125 22 होगा। तीसरा चित्र कॉल को ही कॉल दिखाता है उतार-चढ़ाव में 20 कमी आप देख सकते हैं कि 67 दिनों के समापन के साथ वर्तमान ब्रेकएव अब 123 86 है और अगर आज शेयर बढ़कर 120 हो गया है, तो आपके पास 279 99 की हानि होगी.हम आईटी महत्वपूर्ण हैं। विकल्प अस्थिरता को समझने की ज़रूरत है, यह है कि यह इंपल्ड अस्थिरता IV से हिस्टोरिकल वाल्टिलिटी एचवी की तुलना करके विकल्प सस्ता या महंगे हैं या नहीं, यह मूल्यांकन करने की अनुमति देगा। नीचे एएपीएल के लिए ऐतिहासिक अस्थिरता और अंतर्निहित अस्थिरता का एक उदाहरण है यह डेटा जिसे आप आसानी से आसानी से प्राप्त कर सकते हैं आप देख सकते हैं कि समय, एएपीएल की ऐतिहासिक वाष्पशीलता पिछले 10 से 30 दिनों के लिए 25-30 के बीच थी और मौजूदा स्तर की इम्प्रूल्ड वालटिलिटी लगभग 35 है। यह दर्शाता है कि व्यापारियों को अगस्त 2011 में एएपीएल में बड़ी चाल की उम्मीद थी। आप यह भी देख सकते हैं कि वर्तमान IV के स्तर, 52 हफ्तों के निचले स्तर से 52 हफ्तों के करीब बहुत करीब हैं, यह इंगित करता है कि यह संभवत: एक रणनीतियों को देखने का एक अच्छा समय था जो IV में गिरावट से लाभ उठाते हैं। यहां हम इस प्रकार की जानकारी को ग्राफिक रूप से दिखाए जा रहे हैं। देखें कि अक्टूबर 2010 के मध्य में एक बड़ी वृद्धि हुई थी, यह एएपीएल शेयर की कीमत में 6 बूंद के साथ हुई, इस तरह निवेशकों को डर लगता है और डर के इस बढ़ते स्तर विकल्प व्यापारियों के लिए एक बढ़िया मौका है क्रेडिट स्प्रेड के रूप में शुद्ध बिक्री रणनीतियों के माध्यम से अतिरिक्त प्रीमियम लेने के लिए या, अगर आप एएपीएल स्टॉक के धारक थे, तो आप कुछ कवर किए गए कॉल बेचने के लिए और आमतौर पर जितनी आम तौर पर आप की तुलना में अधिक आय उठा सकते हैं, उतनी ही अस्थिरता स्पाइक का इस्तेमाल कर सकते हैं रणनीति आम तौर पर जब आप इस तरह के IV spikes देखते हैं, वे थोड़े ही रहते हैं, लेकिन ध्यान रखें कि चीजें 2008 में जैसे खराब हो सकती हैं और कर सकती हैं, इसलिए यह न केवल मान लें कि कुछ दिनों या हफ्तों के भीतर अस्थिरता सामान्य स्तर पर वापस आ जाएगी। हर विकल्प रणनीति का एक संबद्ध ग्रीक मूल्य है जिसे वेगा या वेगा के नाम से जाना जाता है, जैसा कि अस्थिरता के स्तर में बदलाव होता है, रणनीति के प्रदर्शन पर प्रभाव पड़ता है सकारात्मक वेगा रणनीतियों जैसे लंबे समय तक रखता है और कॉल, बैकस्पेड और लंबे समय से गड़गड़ाहट सबसे अच्छा करते हैं जब निहित होता है उतार-चढ़ाव का स्तर बढ़ता है कमजोर वेगा रणनीतियों जैसे छोटी जगहें और कॉल, अनुपात फैलता है और छोटे गड़गड़ाहट सबसे अच्छा करते हैं जब उतार-चढ़ाव का स्तर गिरता है स्पष्ट रूप से, यह जानकर कि अस्थिरता के स्तर क्या हैं पहले वे एक व्यापार करने के बाद जाने की संभावना है रणनीति के परिणाम में सभी अंतर कर सकते हैं। भूतल वास्तविकता और निहित वोल्टालिटी। हम जानते हैं कि ऐतिहासिक वाष्पशीलता की गणना पिछले कीमतों के आंदोलनों से संबंधित स्टॉक को मापकर की जाती है यह एक ज्ञात आकृति है क्योंकि यह पिछले डेटा के आधार पर मैं जानना चाहता हूं कि एचवी की गणना कैसे की जाए, क्योंकि एक्सल में करना बहुत ही आसान है, डेटा किसी भी मामले में आपके लिए आसानी से उपलब्ध है, इसलिए आपको इसे खुद की गणना करने की ज़रूरत नहीं होगी मुख्य बिंदु आप यहां यह जानने की जरूरत है कि, सामान्य शेयरों में जिनके पास अतीत में बड़ी मात्रा में स्विंग होते हैं, वे उच्चतर स्तर की ऐतिहासिक वाष्पशीलता के रूप में विकल्प व्यापारियों के रूप में होंगे, हम इस बात में अधिक रुचि रखते हैं कि हमारे व्यापार की अवधि के दौरान स्टॉक कितना अस्थिर हो सकता है ऐतिहासिक अस्थिरता, कुछ स्टॉक को कितना अस्थिर करता है, यह बताएगा कि भविष्य में अस्थिरता का अनुमान लगाने का कोई तरीका नहीं है, सबसे अच्छा हम कर सकते हैं इसका अनुमान है और यह वह जगह है जहां अंतर्निहित खंड आता है। अंतर्निहित अस्थिरता एक अनुमान है, जो प्रोफेशन द्वारा किया गया है नल व्यापारियों और स्टॉक के भविष्य की अस्थिरता के बाजार निर्माताओं विकल्प मूल्य निर्धारण मॉडल में यह एक प्रमुख इनपुट है। ब्लैक स्कोल्स मॉडल सबसे लोकप्रिय मूल्य निर्धारण मॉडल है, और जब मैं यहां गणना में विस्तार से नहीं जीता, तो यह कुछ आदानों, जिनमें से वेगा सबसे व्यक्तिपरक है क्योंकि भविष्य की अस्थिरता ज्ञात नहीं हो सकती है और इसलिए हमें, वेगा के अन्य व्यापारियों की तुलना में हमारे दृष्टिकोण का फायदा उठाने का सबसे बड़ा मौका मिलता है। अनुमानित अस्थिरता किसी भी घटना को ध्यान में रखती है जो कि विकल्प के जीवनकाल का अंतर्निहित स्टॉक की कीमत पर महत्वपूर्ण प्रभाव हो सकता है यह एक फ़ार्मास्यूटिकल कंपनी के लिए कमाई की घोषणा या नशीली दवाओं के परिणामों के रिलीज को शामिल कर सकता है सामान्य बाजार की वर्तमान स्थिति को इंपल्ड किए गए वॉल्यूम में भी शामिल किया जाता है यदि बाजार शांत, अस्थिरता अनुमान कम हैं, लेकिन बाजार में तनाव के अस्थिरता के अनुमानों के दौरान उठाया जाएगा एक सामान्य बाजार स्तर पर नजर रखने के लिए एक बहुत आसान तरीका है volatilit वाई VIX सूचकांक की निगरानी करना है। व्यापार निहित वैलेटिटी द्वारा लाभ उठाने के लिए। जिस प्रकार से मैं अचल अस्थिरता के व्यापार का लाभ लेना चाहता हूं, लोहा कंडोर्स के माध्यम से इस व्यापार के साथ आप ओटीएम कॉल और एक ओटीएम बेच रहे हैं और कॉल को आगे बढ़ाएं ऊपर की तरफ से और बाहर रखकर खरीदना आगे की तरफ देखें एक उदाहरण को देखें और मान लें कि हम आज अक्टूबर 14,2011 को निम्नलिखित व्यापार करते हैं। 10 नवंबर 110 एसपीए ने 1 16 को खरीदा 10 नवंबर, 105 एसपीवाई डालता है 71 71 नवंबर 125 एसपीआई कॉल 2 13 खरीदें 10 नवंबर 130 स्पा कॉल 0 56. इस व्यापार के लिए, हमें 2,020 का नेट क्रेडिट प्राप्त होगा और यह स्पेशल पर लाभ होगा यदि SPY समाप्ति पर 110 और 125 के बीच खत्म होगा हम भी इससे लाभान्वित होंगे यह व्यापार यदि सब कुछ बराबर हो, तो निहित अस्थिरता गिर जाती है। पहली तस्वीर, ऊपर दिए गए व्यापार के लिए भुगतान आरेख है, इसके बाद नोटिस दिया गया था कि हम कैसे -80 के छोटे वेगा हैं इसका मतलब यह है कि शुद्ध स्थिति में गिरावट का फायदा होगा इम्प्लाल्ड वॉल में। दूसरा चित्र दिखाता है कि पेआउट डी आईग्राम ऐसा दिखेगा कि इम्प्लाइड वॉल में 50 ड्रॉप होता है यह एक बहुत ही चरम उदाहरण है जो मुझे पता है, लेकिन यह बिंदु को दर्शाता है। सीबीओई मार्केट वाष्पशीलता सूचकांक या वीआईएक्स क्योंकि इसे सामान्यतः सामान्य तौर पर निर्दिष्ट किया जाता है यह सामान्य बाज़ार अस्थिरता का सर्वोत्तम उपाय है यह कभी-कभी भय सूचक के रूप में भी जाना जाता है क्योंकि यह बाज़ार में डर के स्तर के लिए एक प्रॉक्सी है जब VIX उच्च है, बाजार में बहुत डर है, जब VIX कम है, यह संकेत कर सकता है कि बाजार सहभागियों संतुष्ट हैं विकल्प व्यापारियों के रूप में, हम VIX पर नजर रख सकते हैं और इसका इस्तेमाल हमारे व्यापारिक निर्णयों में मदद करने के लिए कर सकते हैं अधिक जानकारी प्राप्त करने के लिए नीचे दिए गए वीडियो देखें। कई अन्य रणनीतियों हैं जहां आप अस्थिरता का व्यापार कर सकते हैं, लेकिन आयरन कंसडोर निम्न चरण में कुछ प्रमुख विकल्प रणनीतियों और उनके वेगा एक्सपोज़र से पता चलता है। मुझे आशा है कि आपको यह जानकारी उपयोगी मिलेगी मुझे नीचे दिए गए टिप्पणियों में बताएं जो आपके लिए पसंदीदा रणनीति है आईएनजी निहित अस्थिरता। यहां आपकी सफलता है। निम्नलिखित वीडियो में और अधिक विस्तार से ऊपर दिए गए कुछ विचारों को समझाया गया है। सैम मुजुमदार का कहना है। यह आलेख बहुत अच्छा था। बहुत सारे सवालों के जवाब दिए हैं कि मुझे बहुत स्पष्ट और सरल अंग्रेजी में समझाया गया है आपकी सहायता मैं वॉल के प्रभावों को समझने के लिए देख रहा था और इसे अपने लाभ के लिए कैसे इस्तेमाल किया है यह वास्तव में मेरी मदद करता है, मैं अभी भी एक सवाल को स्पष्ट करना चाहता हूं, मुझे लगता है कि नेटफ्लिक्स फ़रवरी 2013 रखो विकल्पों में अस्थिरता 72 या तो 75 जनवरी की है। विकल्प वॉल डालिए 56 के आसपास है, मैं ओटीएम रिवर्स कैलेंडर फैलाने की सोच रहा था, मैंने इसके बारे में पढ़ा था, हालांकि, मेरा डर है कि जन विकल्प 18 वें स्थान पर समाप्त हो जाएगा और फर के लिए वॉल्यूम अभी भी वही होगी या फिर मैं केवल मेरे खाते में व्यापार फैलता है IRA, 25 जनवरी को होने वाली कमाई के बाद वॉल्यूम गिरने तक मैं उस नग्न विकल्प को नहीं छोड़ सकता, मुझे मार्च से लेकर लंबे समय तक रोल करना होगा, लेकिन जब वॉल्यूम गिर जाएगी.यदि मैं 3 महीने एसटी एटीएम कॉल विकल्प खरीदता हूं उन वॉल्यूम स्पाइक्स में से एक का सबसे ऊपर है जो मैं पूर्ववत करता हूं रूस्ट वेक्स एसपी पर अंतर्निहित वॉल्यूम है, मुझे कैसे पता चलेगा कि मेरे पीएल 1 पर क्या प्राथमिकता है I को अंतर्निहित एसपी में वृद्धि से मेरी स्थिति पर लाभ होगा या, 2 मैं अस्थिरता में दुर्घटना से मेरी स्थिति खो दूंगा। , प्लेबैक में बहुत से वैरिएबल हैं, यह इस बात पर निर्भर करता है कि शेयर कितनी दूर चलता है और कितनी चौथाई बूँदें एक सामान्य नियम के तौर पर, हालांकि एटीएम लंबे कॉल के लिए, अंतर्निहित में वृद्धि का सबसे बड़ा प्रभाव होता। एक विकल्प का आप खरीद और कॉल खरीदना चाहते हैं, जब चतुर्थ सामान्य से नीचे होता है, और जब चतुर्थ ऊपर जाता है तो बेचें। एक अस्थिरता स्पाइक के शीर्ष पर एक एटीएम कॉल खरीदना वास्तव में खरीदारी करने से पहले बिक्री समाप्त होने के लिए इंतजार कर रहा है, आप खुदरा से भी उच्च भुगतान कर सकते हैं, अगर आपके द्वारा भुगतान किया गया प्रीमियम ब्लैक-स्कोल्स के उचित मूल्य से ऊपर था। दूसरी ओर, विकल्प मूल्य निर्धारण मॉडल अंगूठे के शेयरों के नियम हैं जो अक्सर पिछले कुछ से बहुत अधिक या कम हो जाते हैं यह शुरू करने के लिए एक अच्छी जगह है। यदि आप एक कॉल कहते हैं तो एएपीएल सी 500 और स्टॉक की कीमत हालांकि विकल्प के बाजार मूल्य में अपरिवर्तित सिर्फ 20 रुपये से 30 रुपये तक हो गया है, आप सिर्फ एक शुद्ध चतुर्थ खेल पर जीते हैं। अच्छा पढ़ा मैं पूरी तरह से सराहना करता हूं। मुझे यह नहीं समझना चाहिए कि कैसे अस्थिरता में बदलाव कॉन्डोर की लाभप्रदता को प्रभावित करता है उपरोक्त उदाहरण में, सौदा आरंभ करने के लिए आपके द्वारा कमाया गया 2,020 क्रेडिट अधिकतम राशि है जिसे आप कभी देख पाएंगे, और यदि शेयर की कीमत आपके शॉर्ट्स से ऊपर या नीचे हो तो आप इसे और सब कुछ और खो सकते हैं उदाहरण के लिए, क्योंकि आप 5 श्रेणी के साथ 10 अनुबंधों के मालिक हैं, आपके पास 5000 रुपये के 1,000 शेयरों पर 1,000 शेयर होते हैं, आपका अधिकतम आउट-ऑफ-जेब नुकसान 5,000 फीस का आपके शुरुआती क्रेडिट 2,020 या 2,980 होगा। आप कभी भी कभी नहीं, कभी 2020 के मुकाबले आपको एक लाभ अधिक है या आपसे 2 9 80 के मुकाबले खराब नुकसान हो सकता है, जो कि जितना बुरा हो सकता है, उतना बुरा हो सकता है। हालांकि, वास्तविक शेयर आंदोलन पूरी तरह से चतुर्थ है, जो केवल कीमत व्यापारियों का है समय पर उस पल में भुगतान करना यदि आपको अपना 2,020 क्रेडिट और वें मिले ई चतुर्थ 5 लाख के एक कारक से बढ़ जाता है, आपके नकदी की स्थिति पर शून्य प्रभावित होता है इसका मतलब यह है कि वर्तमान में व्यापारियों को उसी कोंडोर के लिए 5 मिलियन बार ज्यादा भुगतान करना पड़ता है। और यहां तक ​​कि उन महान IV स्तरों पर, आपके खुले मूल्य स्थिति 2020 और 2980 100 के बीच अंतर्निहित स्टॉक के चालन द्वारा संचालित होती है आपके विकल्प याद है कि कुछ कीमतों पर स्टॉक खरीदने और बेचने के अनुबंध हैं, और यह एक कोंडोर या अन्य क्रेडिट फैट व्यापार पर आपकी सुरक्षा करता है। यह समझने में मदद करता है कि इम्प्लाइड वालटिलिटी एक संख्या नहीं है जो वॉल स्ट्रीटर्स एक सम्मेलन कॉल या एक सफेद बोर्ड के साथ आती है, ब्लैक स्कोल्स जैसी विकल्प मूल्य निर्धारण सूत्र आपको बताए गए हैं कि शेयर कीमत, समय-समय पर आधारित, भविष्य में एक विकल्प का उचित मूल्य क्या है - ऐसा, लाभांश, ब्याज और ऐतिहासिक, जो वास्तव में पिछले वर्ष की अस्थिरता से हुआ है, यह आपको बताता है कि अपेक्षित उचित मूल्य 2 होना चाहिए। लेकिन अगर लोग वास्तव में उस विकल्प के लिए 3 का भुगतान कर रहे हैं, तो आप पीछे के समीकरण को हल करते हैं वी के रूप में अज्ञात हे ऐतिहासिक उतार-चढ़ाव 20 है, लेकिन ये लोग इस तरह से भुगतान कर रहे हैं कि यह 30 में उल्लिखित वाष्पशीलता है। यदि आप 2,020 क्रेडिट धारण करते हैं, तो आईएफ ड्रॉप हो जाता है, यह आपको मौके को जल्द से जल्द बंद करने और कुछ क्रेडिट है, लेकिन यह हमेशा 2,020 से कम होगा जो कि एस में लिया क्योंकि क्रेडिट की समाप्ति की स्थिति को हमेशा डेबिट लेनदेन की आवश्यकता होगी आप दोनों में और बाहर आउट कर सकते हैं। साथ में कॉन्डोर या आयरन कोंडोर जो दोनों लिखते हैं और कॉल एक ही शेयर पर फैलता है तुम्हारा सबसे अच्छा मामला स्टॉक के लिए है, जब आप अपना सौदा लिखते हैं, और आप अपनी स्वीटी को 2,020 डिनर के लिए लेते हैं। मेरी समझ यह है कि अगर अस्थिरता घट जाती है, तो आयरन कॉंडोर का मूल्य अन्यथा इससे अधिक तेज़ी से बूँदें, आप इसे वापस खरीदने और अपने लाभ में लॉक करने की इजाजत देते हैं 50 अधिकतम लाभ पर वापस खरीदना नाटकीय ढंग से सफलता की आपकी संभावना को सुधारने के लिए दिखाया गया है। कुछ विशेषज्ञ सिखाए गए व्यापारियों को विकल्प की यूनानी एच के रूप में एच और एचवी केवल इस कारण के लिए, विकल्प की सभी कीमतें पूरी तरह से स्टॉक की कीमतों के आंदोलन या अंतर्निहित सुरक्षा पर आधारित है यदि विकल्प मूल्य घटिया या खराब है, तो हम हमेशा हमारे स्टॉक विकल्प का इस्तेमाल कर सकते हैं और स्टॉक में परिवर्तित कर सकते हैं जिसे हम कर सकते हैं स्वामित्व वाले या शायद उसी दिन उन्हें बेचते हैं। विकल्प ग्रीक को नजरअंदाज कर अपने विकल्प का प्रयोग करने पर आपकी टिप्पणियां या विचार क्या हैं। केवल अतरल स्टॉक के अपवाद के साथ, जहां व्यापारियों को उनके स्टॉक या विकल्पों को बेचने में मुश्किल हो सकती है, मैंने भी नोट किया और ने कहा कि हमें वीआईएक्स को व्यापार के विकल्प की जांच करने के लिए आवश्यक नहीं है और इसके अलावा कुछ शेयरों में अपने स्वयं के अनूठे पात्र हैं और अलग-अलग विकल्प श्रृंखला वाले प्रत्येक स्टॉक ऑप्शन्स अलग-अलग हैं। जैसा कि आप जानते हैं कि अमेरिका में विकल्प ट्रेडिंग के 7 या 8 एक्सचेंज हैं और वे अलग हैं स्टॉक एक्सचेंजों से ये विकल्प और शेयर बाजार में कई अलग-अलग बाजार सहभागियों को विभिन्न उद्देश्यों और उनकी रणनीतियों के साथ मिलते हैं। ई ओपन इंटरेस्ट प्लस ऑप्शंस वॉल्यूम लेकिन विकल्प IV से शेयर अधिक एचवी है I ने यह भी बताया कि बड़े संस्थानों के स्वामित्व वाले बहुत सारे ब्लू चिप, छोटी कैप, मिड कैप शेयरों में शेयर प्रतिशत की गति को नियंत्रित कर सकते हैं और अगर स्टॉक या मूल्य आंदोलन को नियंत्रित किया जाता है तो संस्थान या डार्क पूल में उनके पास सामान्य स्टॉक एक्सचेंजों पर जाने के बिना वैकल्पिक ट्रेडिंग प्लेटफॉर्म हैं, स्टॉक स्टॉक स्वामित्व के बारे में 90 से 99 5 है, तो स्टॉक मूल्य एमएनएसटी, टीआरआईपी, एईएस, टीएचसी, डीएनआर, जेड, वीआरटीएक्स, जीएम, आईटीसी, कोग, आरएआई, एक्सास, एमयू, एमओएन, बीआईआईबी, आदि। हालांकि, एचएफटी गतिविधि में भी भारी मूल्य वृद्धि बढ़ सकती है या नहीं, अगर एचएफटी को यह पता चला कि संस्थाएं चुपचाप या उनके शेयरों को बेच देते हैं, खास तौर पर पहले घंटे व्यापार के लिए उदाहरण। क्रेडिट का विस्तार हम कम IV और एचवी और धीमी स्टॉक कीमत आंदोलन चाहते हैं यदि हम लंबे विकल्प चाहते हैं, तो हम कम चौथा चाहते हैं कि उच्च चौथाई के साथ विकल्प बेचने की उम्मीद है, विशेषकर पूर्व में कमाई की घोषणा से या शायद हम डेबिट फैलाव का उपयोग करें अगर हम लंबी या छोटी एक विकल्प spr रहे हैं एक वाष्पशील माहौल में दिशात्मक व्यापार के बजाय ईद। इसलिए, व्यापार विकल्प रणनीति या सिर्फ ट्रेडिंग स्टॉक पर आने पर स्टॉक या ऑप्शन ट्रेडिंग जैसी चीजों को सामान्य बनाना बहुत मुश्किल होता है क्योंकि कुछ शेयरों की व्यापक प्रतिक्रियाओं के लिए अलग-अलग बीटा मान अनुक्रमित और समाचार या किसी भी आश्चर्य की घटनाओं के जवाब। लॉरेन्स के लिए। आप क्रेडिट के लिए राज्य उदाहरण के विस्तार में हम कम IV और एचवी और धीमी स्टॉक की कीमत आंदोलन चाहते हैं। मैंने सोचा था कि, आम तौर पर, क्रेडिट फैट ट्रेडों की तैनाती के दौरान एक अधिक चौथाई परिवेश चाहता है डेबिट स्प्रेड के लिए बातचीत. शायद मैं उलझन में हूं.वृद्धि के चलते अस्थिरता कम खरीदते हैं और उच्च बेचते हैं। वित्तीय बाजारों के विकल्प में तेजी से व्यापक रूप से स्वीकार किए जाते हैं और लोकप्रिय निवेश पद्धति हो रही हैं चाहे वे एक पोर्टफोलियो का बीमा करने के लिए उपयोग किए जाते हैं, आय या लीवरेज स्टॉक की कीमतों की गति , वे सभी फायदे से अन्य वित्तीय साधनों को लाभ प्रदान करते हैं, विकल्प के सबसे जटिल पहलू उनके मूल्य निर्धारण को सीख रहे हैं ओ डॉन टी को निराश नहीं मिलता है, कई सैद्धांतिक मूल्य निर्धारण मॉडल और विकल्प कैलकुलेटर हैं जो आपको ये महसूस करने में सहायता कर सकते हैं कि ये कीमतें कैसे निकलती हैं, इन सहायक उपकरण को उजागर करने के लिए पढ़ें। क्या हुआ वाष्पशीलता है। यह असामान्य नहीं है कि निवेशकों के बारे में अनिच्छुक हो विकल्पों का उपयोग करते हुए, क्योंकि कई विकल्प हैं जो किसी विकल्प के प्रीमियम पर प्रभाव डालते हैं, डॉन टी खुद को इन लोगों में से एक बनने के विकल्प के रूप में ब्याज बढ़ाना जारी रहता है और बाजार तेजी से अस्थिर हो जाता है, यह नाटकीय ढंग से विकल्पों के मूल्य को प्रभावित करेगा और बदले में संभावनाएं और नुकसान जो उन्हें व्यापार करते समय हो सकते हैं। विकल्प मूल्य निर्धारण समीकरण के लिए अस्थिरता का एक अनिवार्य घटक है निहित अस्थिरता को बेहतर ढंग से समझने के लिए और यह कैसे विकल्पों की कीमत को चलाता है, विकल्प विकल्पों की मूलभूतताओं पर चलते हैं। विकल्प मूल्य निर्धारण मूल बातें विकल्प प्रीमियम दो मुख्य अवयवों के आंतरिक मूल्य और समय मूल्य से निर्मित होते हैं आंतरिक मूल्य एक विकल्प है निहित मूल्य, या एक ऑप्शन टीयन की इक्विटी यदि आपके पास 60 शेयरों पर कारोबार करने वाले शेयर पर 50 कॉल ऑप्शन है, तो इसका मतलब है कि आप 50 स्ट्राइक प्राइस में स्टॉक खरीद सकते हैं और इसे तुरंत 60 में बाजार में बेच सकते हैं। इस विकल्प का आंतरिक मूल्य या इक्विटी है 10 60 - 50 10 एकमात्र कारक जो एक विकल्प के आंतरिक मूल्य को प्रभावित करता है वह विकल्प की स्ट्राइक प्राइस के अंतर की तुलना में अंतर्निहित स्टॉक की कीमत है कोई अन्य कारक किसी विकल्प के आंतरिक मूल्य को प्रभावित नहीं कर सकता। इसी उदाहरण का उपयोग करते हुए, यह कहें विकल्प की कीमत 14 है इसका मतलब यह है कि विकल्प प्रीमियम की कीमत इसके आंतरिक मूल्य की तुलना में 4 अधिक है, यह वह समय है जहां समय मूल्य खेल में आता है। समय मूल्य एक अतिरिक्त प्रीमियम है जिसे एक विकल्प में रखा गया है, जो समाप्ति तक बचे हुए समय की मात्रा का प्रतिनिधित्व करता है समय की कीमत विभिन्न कारकों से प्रभावित होती है, जैसे समय समाप्ति, स्टॉक की कीमत, स्ट्राइक प्राईज और ब्याज दरों तक, लेकिन इनमें से कोई भी इन्सटाइटेड अस्थिरता के रूप में महत्वपूर्ण नहीं है। अंतर्निहित अस्थिरता एक शेयर की अपेक्षित अस्थिरता का प्रतिनिधित्व करती है विकल्प के जीवन पर, उम्मीदों में बदलाव के रूप में, विकल्प प्रीमियम उचित रूप से प्रतिक्रिया करते हैं अंतर्निहित अस्थिरता सीधे अंतर्निहित विकल्पों की आपूर्ति और मांग से प्रभावित होती है और शेयर की कीमतों की मार्केट की अपेक्षा से अपेक्षाएं बढ़ती हैं, या एक विकल्प बढ़ता है, अंतर्निहित अस्थिरता बढ़ जाएगी विकल्प जिनके उच्च स्तर के अस्थिरता के कारण उच्च मूल्य वाले विकल्प प्रीमियम होंगे, इसके विपरीत, बाजार की अपेक्षाओं में कमी या विकल्प की मांग कम हो जाती है, अंतर्निहित अस्थिरता कम हो सकती है जिसमें निहित अस्थिरता का स्तर कम होता है सस्ता विकल्प कीमतों में नतीजा होगा यह महत्वपूर्ण है क्योंकि अंतर्निहित अस्थिरता के उदय और गिरावट का निर्धारण करना होगा कि विकल्प का कितना महंगा या सस्ता समय मान है। कैसे इम्पॉल की गई वाष्पशीलता विकल्प पर प्रभाव डालती है। एक विकल्प व्यापार की सफलता को काफी हद तक बढ़ाया जा सकता है अंतर्निहित अस्थिरता परिवर्तनों का सही पक्ष उदाहरण के लिए, यदि आप अस्थिरता बढ़ते हैं, तो आपके विकल्प होते हैं, इन विकल्पों की कीमत अधिक ऊंची हो जाती है बदतर के लिए निहित अस्थिरता में कोई बदलाव नुकसान को पैदा कर सकता है, भले ही आप स्टॉक की दिशा के बारे में सही हों। प्रत्येक सूचीबद्ध विकल्प में अंतर्निहित अस्थिरता परिवर्तन के लिए एक अद्वितीय संवेदनशीलता है उदाहरण के लिए, लघु-दिनांकित विकल्प अंतर्निहित अस्थिरता के प्रति कम संवेदनशील हो, जबकि लंबे समय तक के विकल्प अधिक संवेदनशील होंगे यह इस तथ्य पर आधारित है कि दीर्घ-दिनांक वाले विकल्पों में उनके मूल्य में अधिक समय का मूल्य होता है, जबकि अल्पकालिक विकल्प कम होते हैं। इसके अलावा, मान लें कि प्रत्येक स्ट्राइक मूल्य अंतर्निहित अस्थिरता परिवर्तनों के लिए अलग तरह से प्रतिक्रियाएं, धन के निकट स्ट्राइक की कीमतों के विकल्प, अस्थिरता में बदलाव के लिए सबसे अधिक संवेदनशील होते हैं, जबकि विकल्प जो पैसे में या धन से बाहर होते हैं, वह अंतर्निहित अस्थिरता परिवर्तनों के लिए कम संवेदनशील होगा। एक विकल्प की संवेदनशीलता अस्थिरता परिवर्तन वेगा द्वारा निर्धारित किया जा सकता है एक विकल्प ग्रीक रखें ध्यान रखें कि जब शेयर की कीमत में उतार चढ़ाव होता है और समय की समाप्ति के समय तक वेगा मूल्य इन परिवर्तनों के आधार पर वृद्धि या घटाना इसका मतलब यह है कि एक विकल्प निहित अस्थिरता परिवर्तनों के लिए अधिक या कम संवेदनशील हो सकता है। आपके लाभ के लिए इम्प्लाइड अस्थिरता का उपयोग कैसे किया जाए। अंतर्निहित अस्थिरता का विश्लेषण करने के लिए एक प्रभावी तरीका एक चार्ट की जांच करना है कई चार्टिंग प्लेटफ़ॉर्म तरीके प्रदान करते हैं एक अंतर्निहित विकल्प की औसत अंतर्निहित अस्थिरता को चार्ट करें, जिसमें कई निहित अस्थिरता मूल्यों को एकजुट किया जाता है और एक साथ औसत हो जाता है उदाहरण के लिए, अस्थिरता सूचकांक VIX को इसी तरह की गणना की जाती है, निकट-दिनांक वाले, निकट-धन एसपी 500 इंडेक्स के इंपोलिड अस्थिरता मूल्य विकल्प VIX के मूल्य निर्धारित करने के लिए औपचारिक विकल्प हैं। विकल्प को प्रदान करने वाले किसी भी स्टॉक पर भी इसे पूरा किया जा सकता है। निर्धारण 1 INTC विकल्पों का उपयोग करते हुए अस्थिरता। 1 पता चलता है कि अंतर्निहित वाष्पशीलता उसी तरह भिन्न होती है जब कीमतों में इंपल्ड अस्थिरता प्रतिशत के संदर्भ में व्यक्त की जाती है और अंतर्निहित शेयर के सापेक्ष और यह कैसे अस्थिर है उदाहरण के लिए, जनरल इलेक्ट्रिक स्टॉक में ए की तुलना में कम अस्थिरता मूल्य होगा पीपल कंप्यूटर क्योंकि ऐप्पल का स्टॉक जनरल इलेक्ट्रिक से अधिक अस्थिर है एप्पल की अस्थिरता रेंज जीई की तुलना में बहुत अधिक होगी एएपीएल के लिए निम्न प्रतिशत मान को जीई के लिए अपेक्षाकृत अधिक माना जा सकता है.क्योंकि प्रत्येक स्टॉक का एक अनूठा निहित है उतार-चढ़ाव रेंज, इन मूल्यों की तुलना किसी अन्य स्टॉक की अस्थिरता श्रेणी से नहीं की जानी चाहिए इम्प्लाइड अस्थिरता का रिश्तेदार आधार पर विश्लेषण किया जाना चाहिए दूसरे शब्दों में, जब आप उस विकल्प के लिए अंतर्निहित अस्थिरता सीमा निर्धारित कर लेते हैं, जो आप व्यापार कर रहे हैं, तो आप इसकी तुलना नहीं करना चाहेंगे दूसरे के खिलाफ एक कंपनी के लिए एक अपेक्षाकृत उच्च मूल्य माना जाता है, जिसे दूसरे के लिए कम माना जा सकता है। फिगर 2 रिश्तेदार मानों का उपयोग करते हुए एक निहित अस्थिरता रेंज। फिकर 2 एक उदाहरण है कि एक रिश्तेदार अंतर्निहित अस्थिरता रेंज का निर्धारण कैसे किया जाता है अंतर्निहित अस्थिरता अपेक्षाकृत अधिक है, और उक्त अवस्थापन अपेक्षाकृत कम होने पर समाप्त करने के लिए गर्तों की जांच करना, ऐसा करने से, आप यह निर्धारित करते हैं कि अंतर्निहित विकल्प अपेक्षाकृत सस्ते या महंगे हैं यदि आप देख सकते हैं कि रिश्तेदार हाइको लाल रंग में कहां प्रदर्शित किया जाता है, तो आप अनुमानित अस्थिरता में भावी ड्रॉप की भविष्यवाणी कर सकते हैं, या कम से कम एक उल्टा मतलब उस पर विपरीत रूप से, यदि आप निर्धारित करते हैं कि निहित अस्थिरता अपेक्षाकृत कम है, आप निहित अस्थिरता में एक संभावित वृद्धि या इसके मतलब के लिए एक प्रतिवर्तन की भविष्यवाणी कर सकते हैं। चक्र की गति में बढ़ोतरी, चक्र की तरह बढ़ती अस्थिरता, उच्च उतार-चढ़ाव अवधि निम्न वाष्पशीलता अवधि के बाद, और इसके विपरीत, भविष्यवाणी तकनीकों के साथ मिलकर सापेक्ष अंतर्निहित अस्थिरता सीमाओं का उपयोग करते हुए, निवेशकों को सबसे अच्छा संभव व्यापार का चयन करने में मदद करता है एक उपयुक्त रणनीति का निर्धारण करते समय, ये अवधारणा सफलता की उच्च संभावना पाने में महत्वपूर्ण होती है, जिससे आपको रिटर्न को अधिकतम करने और जोखिम को कम करने में मदद मिलती है। रणनीति निर्धारित करने के लिए इम्प्लाइड अस्थिरता का उपयोग करना। आपने शायद सुना है कि आपको अधोमूल्य विकल्प और ओवरवल्यूड विकल्पों को बेचते हैं जबकि यह प्रक्रिया जितनी आसान लगता है उतनी आसान नहीं है, यह एक महान पद्धति है एक उचित विकल्प रणनीति का चयन करते समय अनुसरण करें अचल अवस्थापन का उचित मूल्यांकन और पूर्वानुमान करने की आपकी क्षमता सस्ते विकल्पों को खरीदने और महंगी विकल्पों को बेचने की प्रक्रिया को आसान बना देगी। जब अस्थिरता की भविष्यवाणी की जा रही है, तो विचार करने के लिए चार चीजें हैं। सुनिश्चित करें कि आप निर्धारित कर सकते हैं चाहे अंतर्निहित अस्थिरता अधिक या कम हो और चाहे वह बढ़ती या गिरती रहती है, जैसा कि अंतर्निहित अस्थिरता बढ़ जाती है, विकल्प प्रीमियम अधिक महंगे बन जाते हैं जैसा कि अंतर्निहित अस्थिरता घट जाती है, विकल्प कम खर्चीले होते हैं, जैसा कि अंतर्निहित अस्थिरता चरम ऊंचा या चढ़ाव तक पहुंचता है, यह वापस लौटना की संभावना है to its mean.2 If you come across options that yield expensive premiums due to high implied volatility, understand that there is a reason for this Check the news to see what caused such high company expectations and high demand for the options It is not uncommon to see implied volatility plateau ahead of earnings announcements, merger and acquisition rumors, product approvals and ot her news events Because this is when a lot of price movement takes place, the demand to participate in such events will drive option prices higher Keep in mind that after the market-anticipated event occurs, implied volatility will collapse and revert back to its mean.3 When you see options trading with high implied volatility levels, consider selling strategies As option premiums become relatively expensive, they are less attractive to purchase and more desirable to sell Such strategies include covered calls naked puts short straddles and credit spreads By contrast, there will be times when you discover relatively cheap options, such as when implied volatility is trading at or near relative to historical lows Many option investors use this opportunity to purchase long-dated options and look to hold them through a forecasted volatility increase.4 When you discover options that are trading with low implied volatility levels, consider buying strategies With relatively cheap time premiums , options are more attractive to purchase and less desirable to sell Such strategies include buying calls, puts, long straddles and debit spreads. The Bottom Line. In the process of selecting strategies, expiration months or strike price, you should gauge the impact that implied volatility has on these trading decisions to make better choices You should also make use of a few simple volatility forecasting concepts This knowledge can help you avoid buying overpriced options and avoid selling underpriced ones. The interest rate at which a depository institution lends funds maintained at the Federal Reserve to another depository institution.1 A statistical measure of the dispersion of returns for a given security or market index Volatility can either be measured. An act the U S Congress passed in 1933 as the Banking Act, which prohibited commercial banks from participating in the investment. Nonfarm payroll refers to any job outside of farms, private households and the nonprofit sector The U S Bureau of Labor. The currency abbreviation or currency symbol for the Indian rupee INR , the currency of India The rupee is made up of 1.An initial bid on a bankrupt company s assets from an interested buyer chosen by the bankrupt company From a pool of bidders.